Capstone Copper mencapai kesepakatan untuk menjual 25% saham di proyek Chili seharga $360 juta
Capstone Copper telah mengumumkan bahwa entitas dana yang dikelola oleh Orion Resource Partners telah mencapai kesepakatan untuk membeli 25% kepemilikan saham di proyek Santo Domingo dan proyek Sierra Norte di Chili.
Total pertimbangan tunai untuk akuisisi ini berjumlah sekitar $360 juta.
Temukan Pemasaran B2B yang Berkinerja
Menggabungkan kecerdasan bisnis dan keunggulan editorial untuk menjangkau para profesional yang terlibat di 36 platform media terkemuka.
Cari tahu lebih lanjut
Berdasarkan perjanjian tersebut, Orion akan membayar $225 juta setelah keputusan investasi akhir positif (FID) di Santo Domingo, dengan tambahan $75 juta yang akan menyusul dalam waktu enam bulan.
Pembayaran kontinjen hingga $60 juta akan dikaitkan dengan pencapaian proyek tertentu.
Pada saat yang sama, Orion akan menginvestasikan $10 juta pada saham Capstone baru, membelinya dengan harga premium 5% dibandingkan harga rata-rata tertimbang volume baru-baru ini.
Investasi ini akan memberikan dukungan finansial langsung untuk kegiatan eksplorasi baru di kedua proyek tersebut.
Presiden dan CEO Capstone Cashel Meagher berkata: “Santo Domingo mewakili pilar pertumbuhan transformasional berikutnya di distrik kelas dunia yang kami bangun di wilayah Atacama, Chili.
“Didukung oleh intensitas modal industri yang kompetitif dan biaya tunai kuartil pertama, Santo Domingo adalah kunci untuk melanjutkan lintasan pertumbuhan dan kepemimpinan kami dalam industri mineral penting, yang dipimpin oleh produksi yang tahan lama, berbiaya rendah, bertanggung jawab, dan aman. Tim kami yang sama yang berhasil membangun dan meningkatkan Mantoverde akan mendukung pembangunan dan peningkatan Santo Domingo, yang berjarak 35 km dari Mantoverde.
“Transaksi ini memberikan dukungan lebih lanjut atas nilai signifikan yang ingin kami wujudkan di distrik Mantoverde-Santo Domingo. Sebagai pemegang saham besar di Capstone selama beberapa tahun terakhir, Orion sangat mendukung Capstone dan tim manajemen kami. Kami berharap dapat terus membangun hubungan jangka panjang kami dan mewujudkan nilai substansial di Santo Domingo.”
Perjanjian tersebut menurunkan investasi ekuitas Capstone di proyek Santo Domingo menjadi sekitar $400 juta (C$561,7 juta), berdasarkan kontribusi proporsional dan pembiayaan proyek.
Capstone, yang berbasis di Vancouver, Kanada, memegang opsi pembelian kembali yang memungkinkannya mendapatkan kembali kepemilikan penuh atas Santo Domingo setelah mencapai produksi komersial, dengan ketentuan yang menjamin Orion mendapatkan pengembalian tertentu.
Chief Investment Officer Orion Resource Partners, Istvan Zollei berkomentar: “Orion berharap dapat membangun hubungan yang sudah ada dengan tim Capstone melalui kemitraan ini. Sebagai pembangun dan operator tambang yang terbukti dengan kehadiran lokal dan izin sosial yang kuat, kami yakin dengan kemampuan Capstone untuk membangun dan mengoperasikan Santo Domingo sebagai operasi tembaga yang terdiversifikasi dan berkualitas tinggi, memproduksi logam yang dibutuhkan dunia untuk transisi energi ramah lingkungan.”
Setelah penutupan, kepemilikan Orion di Capstone akan meningkat dari 11,9% menjadi 12% karena penyertaan saham.
Pada bulan Agustus, Capstone mengumumkan bahwa mereka telah menyetujui proyek Mantoverde Optimized di Chili untuk konstruksi.
